ОПционы

 

Из серии постов о пассивном доходе, который покрывает мою жизнь рантье в Калифорнии — делюсь личным опытом.
⚠ Не является инвестиционной рекомендацией. Делайте свой ресёрч, риски — на вас.

Что за золото?

Под «золотом» я имею в виду ETF GLD — один из крупнейших и наиболее ликвидных инструментов на американском рынке. Фонд управляет почти $100 млрд. Для розничных инвесторов в США — это стандарт де-факто.

Что торгуется в РФ, Европе, Израиле или UK — не подскажу. Я работаю на американском рынке, альтернатив не искал.

В двух словах о стратегии

Речь пойдёт об опционах, объясню просто.

Итак: я действую как страховая компания — продаю риск и получаю за это премию. Более конкретно — продаю covered call на GLD. То есть колл-опционы на актив, которым уже владею.

Суть:

• я делаю ставку, что цена GLD не превысит заданный уровень к определённой дате
• если оказался прав — оставляю себе премию

( Читать дальше )

Недельная динамикa  (High-Low) цен для  «торговли временной ценой» за 80 недель:



Гистограмма показывает:

1.% вероятности остаться под шапкой прибыли или выбежать в прибыль в выбранном диапазоне,

2. среднее отклонение = 1 383,

3. сигмa = 1 506

PS. Если вам «опционные знатоки» рекомендуют подобные конструкции: 

( Читать дальше )

По мотивам поста
smart-lab.ru/blog/1147606.php

В моменте после  рекомендации дивов на акции ВТБ есть смысл взглянуть, есть ли жизнь  на его премиальниках.
Видим, что есть.
IV на уровне 60-65% мотивирует медведей.
Глубина всего на месяц.
Что вполне пригодно для позиционного тэта-трейдинга.
Потенциал доходности премия/ГО отличный.
И открыть, например, стрэнгл или бабочку вполне реально.

Присоединяйтесь!

ВТБ  на май

Приветствую, коллеги! Хочу поделиться захватывающей сделкой, которую мне удалось провернуть с опционами ВТБ.



На днях, поддавшись интуиции, приобрел 70 опционов колл на ВТБ по 2,86 (что эквивалентно 700 акциям) без покрытия, со страйком 90, и, признаюсь, на время позабыл о них.
Сегодняшний день ознаменовался фееричным взлетом ВТБ на волне новостей о дивидендах. Случайно взглянув на биржевой график, я был поражен: ВТБ взмыл ввысь, словно ракета!



( Читать дальше )

копия на ютуб https://youtu.be/HPnPb4eogfk

на все вопросы оперативно отвечаем в ТГ канале t.me/+DZKVPsxJH7A0YzEy
оригинал youtu.be/1YO8lvKk7tE
В сегодняшнем видео мы покажем вам, как использовать трюк маркет-мейкера опционов, чтобы узнать, на сколько, по прогнозам, изменится цена акций, валют или товаров. С помощью этого трюка маркет-мейкера вы можете точно определить, куда, по мнению профессиональных трейдеров опционами, может измениться цена. Это видео — отрывок из нашего популярного бесплатного вебинара, и мы хотели поделиться с вами этим трюком для торговли опционами маркет-мейкера. Используя цепочки опционов, вы можете спрогнозировать движение всего за несколько минут. Трюк с маркет-мейкером можно использовать для опционов для начинающих, для торговли опционами, как часть вашей стратегии торговли опционами и многого другого. Форекс, валюты, акции, нефть, золото, фьючерсы, сырьевые товары — всё, что имеет цепочку опционов!
тайминг
00:55 маркетмейкеры часто используют опционы для снижения ценовой неопределенности

( Читать дальше )

🎙 Итоги эфира «Опционные стратегии, опыт частного инвестора и психология торговли»

Вчера в нашем канале состоялся эфир с частным инвестором Валерием Кондратюком — подписчиком канала, которого вы рекомендовали как спикера. Валерий более 15 лет торгует на рынке, из них значительную часть — с использованием опционных стратегий. Он рассказал, как работает с опционами в реальных условиях и каких результатов достигает.

👉 Ключевые тезисы гостя:
🟠 Опционы как страховка и источник дохода. Валерий использует опционы для хеджирования позиций и работы с волатильностью.
🟠Начинать с опционов не стоит. Прежде чем переходить к сложным инструментам, важно освоить линейные — фьючерсы, акции, облигации. Опционы — это следующий шаг, требующий подготовки и опыта.
🟠 Покупка vs продажа волатильности. Продажа волатильности — стратегия для профессионалов, требующая дисциплины.
🟠 Какие стратегии подходят новичкам: покупка опционов, использование их как хеджа или продажа покрытых опционов (если есть базовый актив). Простые, контролируемые по риску подходы — лучший старт.

( Читать дальше )

В одном из комментариев кто-то написал:

Да, опционами на Московской бирже можно торговать, но ликвидности нет, спред огромный, а если что и заработаешь — всё на комиссии отдашь.

Про ликвидность на опционах я уже писал вот здесь, и про инфраструктуру тоже. Вот ссылка.
А сейчас хочу пару слов сказать про комиссии.

Я не занимаю опционами краткосрочные позиции «на день-два». Если я захожу в рынок, то на неделю, две или до экспирации. Покупаю или продаю волатильность, а потом управляю позицией.
И часть этого управления — это хеджирование по дельте.

Когда позиция проданная — хеджирую поменьше.
Когда купленная — хеджирую побольше. Иногда даже несколько раз в минуту.

И вот кажется, что на такой активности можно просто разориться на комиссиях. Но нет.

Сейчас у Московской биржи интересный тарифный подход: она делит участников на мейкеров и тейкеров.

Мейкер — тот, кто предоставляет ликвидность, выставляя лимитные заявки.

Тейкер — тот, кто забирает ликвидность, исполняя по рынку или бьёт в стакан.

( Читать дальше )

Иногда полезно узнать, что торгуют и рекомендуют  закордонные трейдеры )

                                


Имхо, на Si, например, хороши проданные стрэнглы  -С 105000 ...115000/ — Р70000...80000, если  видеть на графиках широкий боковик на текущий год.

На недельках практически все стратегии применимы.

Но, как всегда, помним о рисках и проявляем разумную осторожность.

В моем портфеле есть акции, облигации, недвижимость и, конечно же, опционы. Обо всех инструментах в моем портфеле я уже рассказывал здесь или на своем канале в ТГ.

Акции и недвижимость — это реальные активы. О реальных инструментах подробнее говорили здесь.
Облигации — номинальные. О номинальных инструментах — здесь.
В чем отличие номинальных и реальных инструментов — тоже можно почитать по тем же ссылкам.

И номинальные, и реальные активы есть в моем портфеле. Это важный фундамент.
Но в этом посте я хочу поговорить о том, почему я считаю, что настоящие Х-доходности делаются именно на опционах.

Опционы дают мне то, чего не дают остальные инструменты:

• возможность ежемесячно зарабатывать гораздо больше на вложенные деньги по сравнению с реальными и номинальными активами;
• зарабатывать в любых рыночных условиях в то время как в тех же акциях или облигациях возможны просадки или переоценки активов;
• использовать математику и статистику для точного расчета рисков;
• действовать по стратегии, а не ставить на угадайку.

( Читать дальше )

В ближайшие дни российский рынок акций может резко ускориться под влиянием ряда важных событий: встречи делегаций США, Украины и Европы в Лондоне, возможного визита спецпосланника президента США Стивена Уиткоффа в РФ и заседания Банка России.

В последние месяцы мы уже наблюдали сильные скачки Индекса МосБиржи на фоне отмены ожидавшегося сценария повышения ключевой ставки, неожиданного начала прямого переговорного процесса между РФ и США и эскалации торговых войн. Однако это не значит, что рынок в очередной раз сдвинется именно вверх. На это же указывает недельный график российского индекса волатильности RVI.

В настоящее время индекс RVI прочно закрепился над 200-недельной скользящей средней. Вместе с тем в предыдущие недели его значение ненадолго взлетало существенно выше текущего уровня. Это сопровождалось резкой просадкой Индекса МосБиржи.

Что делать в моменты рыночной неопределенности

Неопределенность относительно исхода геополитических событий сохраняется, но не стоит исключать и сюрприза от ЦБ. У инвесторов есть возможность заработать при движении рынка в любом направлении — главное, чтобы оно было сильным. Для этого можно использовать премиальные опционы.

( Читать дальше )